ACTUALIZACIÓN SPY. POSIBLE EVOLUCIÓN

Adjunto el gráfico con la visión actual del mercado según modelo que seguimos.
Se ve claramente una baja y una asimilación y avance lateral en un rango de momento pequeño.


A la vez expongo el nivel máximo técnico previsto para que el SPY logre, momento a partir del cual regresaría a la baja.


El CCI aún muestra tendencia a la baja y Williams señala que ya estaría entrando en zona de sobre compra. El regreso del oso está cerca de nuevo. Buen momento para comprar SH (inverso de SPY) para quienes no lo hicieron aún. 

Así estamos. habiendo shorteado Harley Davidson en 38 dólares, la suba del mercado de estos días hizo que se perdiera gran parte de la ganancia de esta operación. Sólo valores superiores a los 38.81 harían caer la operatoria con pérdida.
Seguimos de cerca esta operación.
Saludos

ACTUALIZACIÓN ENTRADA EN APPLE.

Refresco el gráfico de Apple donde habíamos indicado que el modelo había dado señal de entrada en 356 dólares. Continúa la misma abierta de momento habiendo dado una ganancia desde la entrada de 10%.


Saludos

ACTUALIZACIÓN SECTOR REAL ESTATE AMERICANO: VNQ

Aquí actualizo la situación del ETF que sigue de cerca al sector de real estate de los Estados Unidos. Es un buen vehículo de inversión para invertir en renta de inmuebles pero sin tener que gastar altos porcentajes de entrada y salida como escrituras y demás gastos asociados a la adquisición de un inmueble.


Vamos por parte.


En el sector inmobiliario uno puede ganar dinero a través del cobro de los alquileres (dividendos) y luego con la apreciación del bien a lo largo del tiempo.


En el caso del VNQ, a los precios actuales y considerando que seguirá pagando los mismos dividendos a futuro (alquileres) el mismo asciende al 3.49% anual, no muy lejano de lo que da la renta en la Argentina en el orden del 5% anual.


De todas formas, la diferencia se encuentra en la apreciación. Como se verá, desde comienzos del año 2011 el valor del VNQ trepó un 2% por lo que no está mal dicha renta acumulado considerando que VNQ bajó en su precio un 10% tan solo en el último mes.


El potencial de este instrumento frente a la compra de inmueble deja ver la irracionalidad al comprar propiedades para alquilarlas. 


Dejo acá el gráfico y nos mantenemos fuera de este interesante activo esperando la próxima señal de entrada.


Saludos

AYUDEMOS AL TIO SAM!!!

Parece ser que el Tío Sam ya no es el mismo. Es que viendo gran parte de la economía americana, los Estados están a punto de bancarrota.


Es increíble la confianza que aún le tienen muchos a dicha economía, inclusive el mismo Buffett, sobre el futuro de dicho país. No veo realmente una fácil salida sino es a través de una fuerte emisión de dinero casi a niveles ilimitados. En ese caso, las acciones verían subir sus precios a niveles imprecedentes y la deuda americana bajaría terriblemente su valor en base a mayor inflación (y lógica licuación de la deuda yanki).


Me pregunto: ¿Buffett sabrá algo de esto y está comprando en base a ello?


Veremos...
De momento donaré mi dólar a la causa yanki estos pobres "tipos del primer mundo".

TOMANDO PRECAUCIÓN EN EL ORO

Vamos tomando precaución en el oro (GLD). Reducimos 50% de la tenencia de este activo para tomar ganancia transitoria. Parece que los mercados están buscando liquidez a toda costo e incluso saliendo de refugio de bonos y oro. (en bonos también hubo reducción del 50% de la cartera). 


Como verán, el RSI ya bajó de su nivel de compra, lo que definió la reducción. Veremos nuestro indicadores como culminan mañana viernes para ver si liquidamos total de lo que resta de TLT y GLD y dejamos la cartera 100% cash.


Estando la cartera con % de ganancia muy extremos respecto al SPY (estamos un 14.9% al cierre de ayer), estimamos correcto reducir las posiciones y aguardar con la panza completita.!!!




Saludos

Renko también viene avisando. Los 172 dólares en GLd son trascendentales.

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LEARNING BY DEFAULT

Esta es una frase que utilizan los americanos para explicar que el ser humano aprende cuando literalmente "se pega un palo" o " se da contra la pared".

Muchos estudios psicologicos refieren a ello y tambien sociologicos. Me pregunto si con la crisis del año 2001 habrá llegado el momento de que los argentinos (en particular los gobernantes) aprendimos del último choque contra la pared.

En lo economico la situación actual de crisis global nos dejará ver ello en los proximos años, en lo cultural habrá que esperar más ya que, a pensar de la bonanza económica de los últimos años, cada vez se está peor.

Es inconcebible que sigamos vivamos casi sin reglas de juego claras, con inseguridad permanente y cortes de calle como si esto fuera Libia.  Tal vez la teoría es tan real que hasta que no aprendamos por un default en nuestras vidas no aprenderemos como sociedad, una lástima que no nos superemos en el tiempo y la vida de los argentinos sea una constante reiteración del pasado.


Ojala me equivoque y deba escribir sobre el gran cambio argentino lo antes posible, como siempre digo, veremos.......

SPY: LA VISIÓN DE UNA PARTE DEL MODELO TRIPARTITO.

Aquí comparto la visión de hoy de un subsistema del modelo Tripartido. Se ve que nos hace entrar short esta parte del modelo en valores de 128. Desde allí se mantiene short.


El mercado, tras la gran baja, parece estar nivelándose y queriendo lateralizar, pero no creo que ello se sostenga por mucho tiempo más. 


Para ver un cambio real de tendencia SPY debe superar los 135, debajo de ello la visión es bajista.


Saludos (Hacer click en el gráfico para verlo en detalle).

COMPARACIÓN DE LOS RESULTADOS BURSÁTILES ENTRE ARGENTINA Y BRASIL: NO TAN DISTINTOS

ACTUALIZANDO LA OPERACIÓN SHORT EN BANCO MACRO

Ya desde hace rato estamos short en BMA (Banco Macro). Desde la última actualización decíamos que no era tiempo aún de cubrir y que debía superar ciertos escollos técnicos y precios. En ese entonces la acción estaba 27 dólares. (Pueden ver la entrada anterior en http://diegofinanzas.blogspot.com/2011/08/retomando-la-recomendacion-de-shortear.html).


Pues bien, la acción hoy está 21.70 y continúa bajando en su precio. Ya se superó la ganancia en esta operación en un elevado porcentaje (se recomendó shortearla desde los 37 dólares). La ganancia trepa así al 41.35%.


Continuamos short y esperamos con paciencia la evolución. El valor que hoy debiera de llegar para cubrir este short es de 30 dólares. Siempre que no supere dicho precio la tendencia será a la baja.


Veremos como sigue.....

NOS ACERCAMOS A LA ENTRADA EN AKS DE CORTO PLAZO

La empresa AKS, tras larga corrección, estaría por dar ingreso long. Para ello aún resta que el RSI salga de zona de sobre venta (cuestión que está haciendo), pero más importante es que su precio cierre en una jornada por encima de los 8.80 dólares, situación que definiría el ingreso a este activo.


Veremos... y la seguimos con paciencia.

OPERANDO EL MERVAL CON NUESTRO MODELO

Esta mañana recibí un mail donde se preguntaba si nuestro modelo es aplicable al mercado local y para ello nada mejor que ver como funcionó con el Merval. Allí podrán ver como con simples transacciones, pocos y efectivas, fue factible lograr enormes ganancias. Desde el 2009 a la fecha el modelo le ganó un 125% al Merval y de momento está fuera (no invertido).


Saludos

ACTUALIZACIÓN SPY: SEGUIMOS VIENDO UNA TENDENCIA A LA BAJA

Aqui comparto la actualización del SP500 a través de su ETF SPY. Se observa una especie de lateralización de corto / mediano plazo y a la espera de una definición. De seguir la misma tal cual se ve, quebraría a la baja. Esperemos se revierta pero el volumen no aparece y la volatilidad continúa incrementándose.

Recién la actual tendencia a la baja se modificaría con valores superiores a 126, ,mientras es un bear market.


Esperemos.

DBC: UNO DE LOS POCOS ACTIVOS QUE NO DIO SEÑAL DE SALIDA ¿POR QUÉ?

Los únicos activos que están BUY en el modelo para el mes de septiembre son TLT, GLD Y DBC. En los dos primeros casos ello es más que entendible ya que tanto TLT (Bonos de USA), y el oro (GLD) son refugio frente a crisis como la que estamos transitando.

La pregunta es por qué DBC sigue BUY. Respuesta: De esta crisis se saldrá con inflación como venimos sosteniendo desde aquí, por lo tanto, el mercado se anticipa y se refugia en materias primas, donde más en un mundo donde la guerra de devaluaciones (que anticipamos hace año y medio) hace que todo valga menos cada  día y con todo me refiero a las monedas.

Ahora estamos presenciando el rebote del dólar y según lo que veo, el inicio del camino del euro hacia la paridad con el dólar (no pregunten cuando ya que no soy adivino), pero no duden de que dicho momento llegará.

Acá el gráfico de DBC.

Saludos